تحلیل نفت برنت ۴ آبان بر پایه قیمت نزدیک ۱۱۰.۱۰ دلار انجام می‌شود. برنت در ۲۴ کندل اخیر میان ۱۰۹.۱۱ و ۱۱۲.۴۱ دلار نوسان کرده است. قیمت پس از اوج‌گیری پایان هفته از مقاومت عقب نشسته، اما هنوز بالای کف مهم ۱۰۹ دلار قرار دارد. این وضعیت بیشتر به پول‌بک در روند پرنوسان شباهت دارد و شکست هر سوی دامنه برای تعیین حرکت بعدی ضروری است.
اوج چهارساله فروش کوتاه‌مدت را فعال کرد
آسوشیتدپرس گزارش داد برنت جمعه ۳.۱ درصد رشد کرد و با تسویه ۱۱۶.۷۲ دلار به بالاترین سطح از ژوئن ۲۰۲۲ رسید. صبح دوشنبه قیمت ۱.۴ درصد کاهش یافت و به حدود ۱۱۰.۱۲ دلار برگشت. اختلاف میان نرخ تسویه جمعه و قرارداد فعال فعلی بخشی از تغییر سررسید و بازقیمت‌گذاری آخر هفته را نشان می‌دهد؛ بنابراین مقایسه باید با احتیاط انجام شود و تمرکز اصلی روی دامنه قرارداد فعال باشد.
افت دوشنبه نشان می‌دهد بازار بخشی از حق بیمه جهش قبلی را نقد کرده است. با این حال، عرضه جهانی هنوز تحت فشار جنگ ایران و محدودیت مسیرهای صادراتی قرار دارد. تا زمانی که جریان حمل‌ونقل به‌طور پایدار عادی نشود، کاهش‌های سریع می‌توانند خریدارانی را جذب کنند که ریسک کمبود بشکه‌های نزدیک را قیمت‌گذاری می‌کنند.
اوپک‌پلاس فعلاً عرضه نوامبر را افزایش نداده است
هفت کشور اوپک‌پلاس در نشست چهارم اکتبر تصمیم گرفتند تولید موردنیاز سپتامبر را برای نوامبر نیز حفظ کنند و جلسه بعدی را برای اول نوامبر برنامه‌ریزی کردند. ثابت‌ماندن عرضه در شرایط قیمت بالای برنت، از کمبود کوتاه‌مدت حمایت می‌کند؛ اما اگر اعضا در نشست بعدی نشانه‌ای از افزایش تولید بدهند، مقاومت ۱۱۲.۴۱ دشوارتر خواهد شد.
- عامل حمایتی: عرضه ثابت نوامبر و تداوم ریسک مسیرهای صادراتی.
- عامل محدودکننده: شناسایی سود پس از اوج چهارساله و افت ۱.۴ درصدی دوشنبه.
- معیار بازار: حفظ ۱۰۹.۱۱ در پول‌بک یا بازگشت پایدار بالای ۱۱۱.۲۰.
داده EIA نیز نشان می‌دهد موجودی تجاری نفت خام آمریکا به ۴۱۲.۵ میلیون بشکه رسیده و ۳ درصد زیر میانگین پنج‌ساله است. این داده مستقیماً معیار برنت نیست، اما نشانه کمبود نسبی در بزرگ‌ترین بازار مصرفی است و می‌تواند فاصله افت قیمت را محدود کند.
حمایت نخست ۱۰۹.۱۱ و سطح بعدی ۱۰۸.۲۰ دلار است. بسته‌شدن H1 بالای ۱۱۱.۲۰ می‌تواند راه ۱۱۲.۴۱ و سپس ۱۱۴ دلار را باز کند. در مقابل، بسته‌شدن کامل H1 زیر ۱۰۸.۲۰ سناریوی بازگشت مستقیم تا ۱۱۴ دلار را باطل می‌کند و ۱۰۶.۵۰ را در دسترس می‌گذارد. تحلیل قبل روی موجودی و حملات منطقه‌ای تمرکز داشت؛ امروز پرسش اصلی این است که آیا بازار پس از اوج چهارساله می‌تواند عرضه ناشی از شناسایی سود را بالای ۱۰۹ دلار جذب کند.
منابع و روش راستی‌آزمایی
منابع زیر بر اساس موضوع و نهادهای نام‌برده در همین مطلب انتخاب شده‌اند. داده‌های بازار متغیرند؛ زمان انتشار مطلب و آخرین به‌روزرسانی منبع را پیش از تصمیم‌گیری بررسی کنید.